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                                                                              <kbd id='WJpmv0rne3KS7j3'></kbd><address id='WJpmv0rne3KS7j3'><style id='WJpmv0rne3KS7j3'></style></address><button id='WJpmv0rne3KS7j3'></button>

                                                                                  AG女郎冲田杏梨_吉峰农机:刊行股份及付出现金购置资产项目涉及宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书

                                                                                  作者:AG女郎冲田杏梨  发布时间:2018-03-08 10:44  点击:895

                                                                                  吉峰农机:刊行股份及付出现金购置资产项目涉及宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书 通告日期 2015-07-29                                                    共壹册       第壹册



                                                                                                               吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出
                                                                                                                   现金购置资产项目涉及宁夏吉峰同德
                                                                                                                       农机汽车商业有限公司股权项目
                                                                                                                  资产评估陈诉书
                                                                                                                    中同华评报字(2015)第 396 号




                                                                                                 北京中同华资产评估有限公司
                                                                                                 China   Alliance Appraisal Co.,Ltd.


                                                                                                 陈诉日期:2015 年 7 月 24 日


                                                                                  地点:北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 中海地产广场西塔 3 层
                                                                                  邮编:100077       电话:010-68090001     传真:010-68090099
                                                                                                                           吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                                         宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书目次



                                                                                            吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产
                                                                                            项目涉及宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目


                                                                                                                            资产评估陈诉书目次


                                                                                  注册资产评估师声明 ....................................................................................................... 1

                                                                                  资产评估陈诉书择要 ....................................................................................................... 2

                                                                                  资产评估陈诉书 ............................................................................................................... 5

                                                                                     一、委托方、被评估单元和营业约定书约定的其他评估陈诉行使者.................... 5
                                                                                     二、评估目标................................................................................................................ 9
                                                                                     三、评估工具和评估范畴............................................................................................ 9
                                                                                     四、代价范例及其界说.............................................................................................. 16
                                                                                     五、评估基准日.......................................................................................................... 16
                                                                                     六、评估依据.............................................................................................................. 16
                                                                                     七、评估要领.............................................................................................................. 17
                                                                                     八、评估措施实验进程和环境.................................................................................. 19
                                                                                     九、评估假设.............................................................................................................. 20
                                                                                     十、评估结论.............................................................................................................. 21
                                                                                     十一、出格事项声名.................................................................................................. 22
                                                                                     十二、评估陈诉行使限定声名.................................................................................. 25
                                                                                     十三、评估陈诉日...................................................................................................... 25

                                                                                  资产评估陈诉书附件 ..................................................................................................... 27




                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                                                                          i
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目注册资产评估师声明

                                                                                         吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产
                                                                                           项目涉及宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目
                                                                                                               注册资产评估师声明

                                                                                  吉峰农机连锁股份有限公司:
                                                                                       受贵公司委托,我们对宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司(以下简称“宁夏吉
                                                                                  峰”)于评估基准日2015年4月30日的股东所有权益代价举办评估,并作如下声明:
                                                                                       1.我们在执行本资产评估营业中,遵循相干法令礼貌和资产评估准则,固守独立、
                                                                                  客观和合理的原则;按照我们在执业进程中网络的资料,评估陈诉告诉的内容是客观
                                                                                  的,并对评估结论公道性包袱响应的法令责任。
                                                                                       2.评估工具涉及的资产和欠债清单以及利润猜测表由宁夏吉峰申报并经其签章确
                                                                                  认;所提供资料的真实性、正当性、完备性,适当行使评估陈诉是委托方和相干当事
                                                                                  方的责任。
                                                                                       3.我们与评估陈诉中的评估工具没有现存可能预期的好处相关;与相干当事方没
                                                                                  有现存可能预期的好处相关,对相干当事方不存在成见。
                                                                                       4.我们已对评估陈诉中的评估工具及其所涉及的首要资产举办现场观测;我们已
                                                                                  对评估工具及其所涉及资产的法令权属状况给以须要的存眷,对评估工具及其所涉及
                                                                                  资产的法令权属资料举办了磨练,并对已经发明的题目举办了如实披露。
                                                                                       5.我们出具的评估陈诉中的说明、判定和结论受评估陈诉中假设和限制前提的限
                                                                                  制,评估陈诉行使者该当充实思量评估陈诉中载明的假设、限制前提、出格事项声名
                                                                                  及其对评估结论的影响。




                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第1页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书择要
                                                                                         吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产
                                                                                           项目涉及宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目

                                                                                                               资产评估陈诉书择要
                                                                                                                中同华评报字(2015)第 396 号

                                                                                  吉峰农机连锁股份有限公司:
                                                                                       北京中同华资产评估有限公司(以下简称“中同华”或我公司)接管贵公司的委托,
                                                                                  按照有关法令、礼貌和资产评估准则、资产评估原则,凭证须要的评估措施,以企业
                                                                                  的一连策划和果真市场为条件,回收收益法和市场法,对吉峰农机连锁股份有限公司
                                                                                  刊行股份及付出现金购置资产项目涉及宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股东所有
                                                                                  权益在评估基准日的市场代价举办了评估,为该经济举动提供代价参考。
                                                                                       本次评估的评估工具为宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司的股东所有权益,评
                                                                                  估范畴是宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司申报的所有资产及欠债,包罗活动资
                                                                                  产、非活动资产、活动欠债,评估基准日为2015年4月30日,代价范例为市场代价。
                                                                                       本次评估选择收益法评估功效作为宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股东所有
                                                                                  权益在评估基准日市场代价的最终评估结论,详细评估结论如下:
                                                                                                                       资产评估功效汇总表
                                                                                                                                                    金额单元:人民币万元
                                                                                                                         账面净值      评估代价     增减值      增值率%
                                                                                              项        目
                                                                                                                             A             B        C=B-A     D=C/A×100
                                                                                   活动资产                       1        10,684.72
                                                                                   非活动资产                     2         1,633.39
                                                                                   个中:                         3
                                                                                          牢靠资产                4          103.24
                                                                                          恒久股权投资            5        1,525.00
                                                                                          其他非活动资产          6            5.15
                                                                                   资产总计                       7       12,318.10
                                                                                   活动欠债                        8       9,646.37
                                                                                   非活动欠债                     9
                                                                                   欠债总计                       10       9,646.37
                                                                                   净资产(全部者权益)             11       2,671.73      9,700.00   7,028.27     263.06

                                                                                       在行使本评估结论时,提请相干当事方存眷以下事项:
                                                                                        1. 2012 年 3 月 23 日石嘴山吉峰与马保忠签署商品贩卖条约,马保忠购置石嘴山
                                                                                  吉峰农机具 10 台,合计金额 829800.00 元,马保忠享受国度津贴 226700.00 元,马保
                                                                                  忠应向石嘴山吉峰付出货款 603100.00 元,由平罗县通伏乡人民当局为其包管,条约
                                                                                  对货款约定了还款时刻并约定过时还款的利钱计较方法,自签署条约后,马保忠分三

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第2页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书择要
                                                                                  次向石嘴山吉峰共付出农具款 190000.00 元,尚欠 413100.00 元,至今没有付出。2014
                                                                                  年 11 月 25 日,石嘴山吉峰向宁夏回族自治区平罗县人民法院告状,要求被告马保忠
                                                                                  包袱购买农机欠款及过时利钱共计 545,292.00 元,被告平罗县通伏乡人民当局作为担
                                                                                  保方对上述债务包袱连带抵偿责任。2015 年 1 月 19 日,平罗县人民法院出具(2014)
                                                                                  布衣初字第 2155 号《民事讯断书》,讯断马保忠送还石嘴山吉峰金辉农机汽车有限公
                                                                                  司购机款 413,100.00 元及过时付款的利钱 132,192.00 元,本息合计 545,292.00 元。上
                                                                                  述讯断未对平罗县通伏乡人民当局作为包管方包袱连带抵偿责任,石嘴山吉峰提出异
                                                                                  议,并于 2015 年 2 月 26 日上诉至宁夏回族自治区石嘴山市中级人民法院,要求平罗
                                                                                  县通伏乡人民当局作为包管方包袱连带抵偿责任。2015 年 6 月 18 日,宁夏回族自治
                                                                                  区石嘴山市中级人民法院出具(2015)石民终字第 304 号《民事讯断书》,讯断马保忠
                                                                                  送还石嘴山吉峰购机款 413,100.00 元及过时付款的利钱 132,192.00 元,本息合计
                                                                                  545,292.00 元,讯断平罗县伏乡人民当局就马保忠拖欠石嘴山吉峰农机具款及利钱
                                                                                  545,292.00 元不能清偿的部门包袱三分之一的清偿责任。截至评估基准日企业在应收
                                                                                  账款挂账 413,100.00 元,计提减值筹备 41,310.00 元,本次评估未思量诉官司项对评估
                                                                                  代价的影响。
                                                                                        2. 2014 年 10 月, 宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司(以下简称“宁夏吉峰”)、
                                                                                  宁夏吉康农业设备有限公司(以下简称“宁夏吉康”)别离与宁夏黄河农村贸易银行股
                                                                                  份有限公司(以下简称“农村贸易银行”)签署了《农业机器担保贷款相助协议》,协
                                                                                  议划定宁夏吉峰、宁夏吉康作为向农村贸易银行贷款购置农机借钱人的包管人,提供
                                                                                  连带担保包管和担保金质押包管,包管贷款额度不高出伍佰万元。
                                                                                        3. 按照《国度税务总局关于深入实验西部大开拓计谋有关企业所得税题目的公
                                                                                  告》(国度税务总局通告 2012 年第 12 号)第一条的划定“自 2011 年 1 月 1 日至 2020
                                                                                  年 12 月 31 日,对设在西部地域以《西部地域勉励类财富目次》中划定的财富项目为
                                                                                  主营营业,且其昔时度主营营业收入占企业收入总额 70%以上的企业,经企业申请,
                                                                                  主管税务构造考核确认后,可减按 15%税率缴纳企业所得税”。宁夏吉峰(除吉峰同
                                                                                  泰外)享受西部大开拓 15%企业所得税率的优惠政策,本次评估未思量未来税收政策
                                                                                  变革对评估代价的影响。
                                                                                       本评估陈诉仅为评估陈诉中描写的经济举动提供代价参考依据,评估结论的行使
                                                                                  有用期原则上为自评估基准日起一年。假如资产状况、市场状况与评估基准日相干状
                                                                                  况对比产生重大变革,委托方该当委托评估机构执行评估更新营业或从头评估。

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第3页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书择要
                                                                                       以上内容摘自资产评估陈诉正文,欲相识本评估项目标全面环境,请当真阅读资
                                                                                  产评估陈诉正文全文。




                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第4页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                         吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产
                                                                                            项目涉及宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目

                                                                                                                 资产评估陈诉书
                                                                                                                  中同华评报字(2015)第 396 号

                                                                                  吉峰农机连锁股份有限公司:
                                                                                       北京中同华资产评估有限公司(以下简称“中同华”或我公司)接管贵公司的委托,
                                                                                  按照有关法令、礼貌和资产评估准则、资产评估原则,凭证须要的评估措施,以企业
                                                                                  的一连策划和果真市场为条件,回收收益法、市场法,对吉峰农机连锁股份有限公司
                                                                                  刊行股份及付出现金购置资产项目涉及宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股东所有
                                                                                  权益在评估基准日的市场代价举办了评估。现将资产评估环境陈诉如下:

                                                                                       一、委托方、被评估单元和营业约定书约定的其他评估陈诉行使者
                                                                                       本次资产评估项目标委托方为吉峰农机连锁股份有限公司,被评估单元为宁夏吉
                                                                                  峰同德农机汽车商业有限公司,营业约定书约定的其他评估陈诉行使者为法令礼貌划定
                                                                                  的行使者。
                                                                                       (一)委托方轮廓
                                                                                       1.注册挂号环境
                                                                                       名      称:吉峰农机连锁股份有限公司(以下简称“吉峰农机”)
                                                                                       证券简称:吉峰农机
                                                                                       证券代码:300022
                                                                                       住      所:四川省成都会郫县当代家产港北部园区港通北二路 219 号
                                                                                       创立日期:1994 年 12 月 8 日
                                                                                       法定代表人:王新明
                                                                                       注册号:510000000033717
                                                                                       注册成本:35,740.00 万元人民币
                                                                                       公司范例:股份有限公司(上市,天然人投资或控股,股份代码 300022)
                                                                                       策划限期:1994 年 12 月 8 日至恒久
                                                                                       策划范畴:一样平常策划项目(以下范畴不含前置容许项目,后置容许项目凭容许证
                                                                                  或审批文件策划):批发、零售农业机器,机器装备,汽车零配件,摩托车及配件,建
                                                                                  筑原料(不含伤害化学品),化工原料(不含伤害品),交电,日用百货,农副产物(不

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第5页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                  含棉花、蚕茧、烟叶、粮油),金属原料(不含稀贵金属),通讯装备(不含无线通讯),
                                                                                  办公用品,计较机;贩卖汽车(不含九座以下乘用车);制造小型农业机器,通用机器
                                                                                  零部件;收支口业;仓储业;装卸搬运;货品运输署理;废旧物资接纳;职业手艺培
                                                                                  训;商务处奇迹。
                                                                                       2.公司轮廓
                                                                                       吉峰农机前身是由四川省农业机器学会及天然人刘君望、王新明、冯蓉于 1994
                                                                                  年 12 月 8 日配合出资组建的有限责任公司,设立时公司名称为四川省吉峰农业工程有
                                                                                  限责任公司。2005 年 11 月 15 日经公司股东会决策通过公司名称改观为四川吉峰农机
                                                                                  连锁有限公司,2008 年 1 月 28 日,四川吉峰农机连锁有限公司股份制改革完成,更
                                                                                  名为四川吉峰农机连锁股份有限公司。2010 年 2 月 25 日名称改观为吉峰农机连锁股
                                                                                  份有限公司。
                                                                                       1994 年 12 月 8 日,四川省农业机器学会及天然人刘君望、王新明、冯蓉以钱币
                                                                                  资金 300,000.00 元配合出资组建了四川省吉峰农业工程有限责任公司,个中四川省农
                                                                                  业机器学会出资 200,000.00 元,占注册成本的 66.66%;刘君望出资 35,000.00 元,占
                                                                                  注册成本的 11.67%;王新明出资 35,000.00 元,占注册成本的 11.67%;冯蓉出资
                                                                                  30,000.00 元,占注册成本的 10.00%。1997 年 11 月 18 日经股东会决策,公司注册资
                                                                                  本增进至 700,000.00 元。2000 年 6 月经股东会决策,注册成本增进至 1,000,000.00 元。
                                                                                  2003 年 10 月 8 日经公司股东会决策,注册成本增进至 3,074,900.00 元。
                                                                                       2005 年 11 月 15 日,四川省吉峰农业工程有限责任公司经股东会决策,公司名称
                                                                                  改观为四川吉峰农机连锁有限公司,注册成本增进至 9,000,000.00 元。2007 年 12 月
                                                                                  12 日经股东会决策,公司注册成本由 9,000,000.00 元增进至 17,827,000.00 元。
                                                                                       按照四川吉峰农机连锁有限公司 2008 年第一次股东会决策和公司提倡人协议的
                                                                                  的划定,公司将截至 2007 年 12 月 31 日经四川君和管帐师事宜全部限责任公司审计后
                                                                                  的净资产 32,298,226.33 元,以 1.812:1 的比例折股,设立四川吉峰农机连锁股份有限
                                                                                  公司。改观后公司总股本 17,827,000.00 元,各股东持股比例稳固。
                                                                                       按照公司 2008 年第一次姑且股东大会决策和修改后的章程划定,公司申请增进注
                                                                                  册成本人民币 12,973,000.00 元,改观后的注册成本为人民币 30,800,000.00 元。2008
                                                                                  年 9 月 28 日经公司股东会决策,赞成公司注册成本和股本由 30,800,000.00 元增进至
                                                                                  32,200,000.00 元。2008 年 12 月 22 日,按照公司 2008 年第五次姑且股东大会决策,
                                                                                  公司抉择以 2008 年 9 月 28 日总股本 3,220 万股为基数,以成本公积金转增股本方法,


                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第6页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                  向全体股东实验每 10 股转增 5 股,共转增 1,610 万股。本次转增后公司总股本变为
                                                                                  48,300,000.00 元。各股东持股比例保持稳固。2009 年 4 月 18 日,经公司 2009 年第一
                                                                                  次 临 时 股 东 大 会 决 议 , 同 意 公 司 注 册 资 本 和 股 本 由 48,300,000.00 元 增 加 至
                                                                                  51,500,000.00 元,新增股本 3,200,000.00 元,由昆吾九鼎投资打点有限公司认缴
                                                                                  3,200,000.00 元。2009 年 5 月 23 日,按照公司 2009 年第二次姑且股东大会决策,公
                                                                                  司抉择以 2009 年 5 月 4 日总股本 51,500,000.00 股为基数,以成本公积金转增股本方
                                                                                  式,向全体股东实验每 10 股转增 3 股,共转增 15,450,000.00 股。本次转增后公司总
                                                                                  股本变为 66,950,000.00 元,各股东持股比例保持稳固。
                                                                                       制止 2015 年 6 月 30 日,公司总股本为 35,740.00 万股,个中有限售前提股份
                                                                                  3,745.71 万股,占总股本的 10.48%;无穷售前提股份 31,994.29 股,占总股本的 89.52%。
                                                                                       吉峰农机凭证《公司法》设立有股东大会、董事会和监事会。股东大会是公司的
                                                                                  权利机构,依法利用公司策划目的、筹资、投资、利润分派等重大事项决策权。董事
                                                                                  会对股东大会认真,依法利用公司的策划决定权;司理层认真组织实验股东大会、董
                                                                                  事会决策事项,主持企业的策划打点事变。
                                                                                       吉峰农机的职能打点部分包罗董事会办公室、监察审计办公室、总司理办公室、
                                                                                  财政打点中心、行政人事中心、商务与信息打点中心、农机机电奇迹总部、汽车工程
                                                                                  机器奇迹总部等。
                                                                                       吉峰农机现实节制工钱王新明、王红艳佳偶。
                                                                                       (二)被评估单元轮廓
                                                                                       1.注册挂号环境
                                                                                       名称:宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司(以下简称“宁夏吉峰”)
                                                                                       注册地点:银川市兴庆区金三角当代物流市场 16 号楼 14 号、15 号业务房
                                                                                       企业性子:有限责任公司(天然人投资或控股)
                                                                                       法定代表人:王宇红
                                                                                       注册成本:1600 万元整
                                                                                       创立日期:2010 年 3 月 24 日
                                                                                       业务限期:2010 年 3 月 24 日至 2030 年 3 月 23 日
                                                                                       策划范畴:农林牧副渔机器装备贩卖、汽车配件、摩托车及配件、构筑原料、化
                                                                                  工产物、五金交电、金属原料、办公用品、水利水电装备、太阳能及沼泽装备、汽车
                                                                                  (不含小轿车)、工程机器批发、零售;农业牧副渔机器及水利水电技能咨询与技能


                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                          第7页
                                                                                                                    吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                                  宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                   处事;制造小型农业机器;通用机器零配件加工;二手车经销营业;收支口商业营业。
                                                                                   (依法须经核准的项目,经相干部分核准后方可开展策划勾当)。
                                                                                           2.公司轮廓
                                                                                           宁夏吉峰由吉峰农机连锁股份有限公司和王宇红于 2010 年 3 月 24 日配合出资组
                                                                                   建,注册成本 1000 万元,个中:吉峰农机连锁股份有限公司出资 510 万元,占注册资
                                                                                   本的 51%;王宇红出资 490 万元,占注册成本的 49%。
                                                                                           按照 2011 年 10 月 26 日股东会决策,将成本公积 600 万元转增成本,按公司组建
                                                                                   时判断的股权鼓励打算,成本公积 600 万元转增成本后,该部门转增由股东王宇红一
                                                                                   人享有。经股东会全体股东同等赞成王宇红对股权举办转让;个中 306 万元股权转让
                                                                                   给吉峰农机连锁股份有限公司,64 万元股权转让给新股东熊克晗,64 万元股权转让给
                                                                                   新股东耿银峰,股权转让后,吉峰农机连锁股份有限公司出资 816 万元,占注册成本
                                                                                   的 51%;王宇红出资 656 万元,占注册成本的 41%;熊克晗出资 64 万元,占注册资
                                                                                   本的 4%;耿银峰出资 64 万元,占注册成本的 4%。
                                                                                           至评估基准日股东出资金额及持股比譬喻下:
                                                                                           序号                  股东名称                 出资额(人民币万元)       出资比例(%)
                                                                                             1           吉峰农机连锁股份有限公司                  816                      51
                                                                                             2                   王宇红                            656                      41
                                                                                             3                   熊克晗                            64                       4
                                                                                             4                   耿银峰                            64                       4
                                                                                                                 合 计                            1600                     100

                                                                                           3.公司营业环境

                                                                                           宁夏吉峰及其子公司主营营业为农用机器、车辆及工程机器的贩卖,并举办售后
                                                                                   维修处事。
                                                                                           4.财政状况及策划成就
                                                                                           近三年及评估基准日企业的资产、财政、欠债状况和策划业绩如下表:

                                                                                                                                    资产状况表
                                                                                                                                                                 金额单元:人民币万元
                                                                                                  项目                        2015-4-30             2014-12-31              2013-12-31
                                                                                                    资产总额                  12,318.10               7,267.44               7,093.39
                                                                                  母公司
                                                                                                    欠债总额                   9,646.37               4,703.28               4,949.47
                                                                                    口径
                                                                                                   全部者权益                  2,671.73               2,564.16               2,143.92
                                                                                                    资产总额                  22,367.37              12,063.39               14,043.13
                                                                                  归并口
                                                                                                    欠债总额                  18,767.73               8,319.67               11,034.45
                                                                                    径
                                                                                                   全部者权益                  3,599.64               3,743.72               3,008.67



                                                                                   北京中同华资产评估有限公司                                                                     第8页
                                                                                                                     吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                                   宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                                                                       利润表
                                                                                                                                                             金额单元:人民币万元
                                                                                                 项目                       2015(1-4)          2014 年度             2013 年度
                                                                                                  业务总收入                 1,400.14           15,054.98              16,792.38
                                                                                  母公司
                                                                                                   业务利润                   127.19              877.07                663.10
                                                                                    口径
                                                                                                    净利润                    107.58              755.38                585.39
                                                                                                  业务总收入                 2,836.27           33,103.98              29,981.00
                                                                                  归并口
                                                                                                   业务利润                   -69.73             1,436.71               907.58
                                                                                    径
                                                                                                    净利润                    -96.08             1,194.37               753.51

                                                                                           以上财政数据已经信永中和管帐师事宜所(非凡平凡合资)审计,并出具了
                                                                                   XYZH/2015CDA10113 号无保存意见专项审计陈诉。
                                                                                           (四)委托方和被评估单元的相关
                                                                                           被评估单元系委托方吉峰农机控股子公司,此次评估目标实现后被评估单元将成
                                                                                   为吉峰农机的全资子公司。



                                                                                           二、评估目标
                                                                                           按照资产评估营业约定书和《吉峰农机连锁股份有限公司第三届董事会第十九次
                                                                                   集会会议决策通告》,本评估陈诉的评估目标是对吉峰农机刊行股份及付出现金购置资产
                                                                                   项目涉及宁夏吉峰股东所有权益在评估基准日的市场代价举办评估,为该经济举动提
                                                                                   供代价参考依据。



                                                                                           三、评估工具和评估范畴
                                                                                           委托中同华评估的评估工具为宁夏吉峰的所有股东权益代价,资产评估范畴包罗
                                                                                   宁夏吉峰于评估基准日 2015 年 4 月 30 日经信永中和管帐师事宜所(非凡平凡合资)
                                                                                   专项审计后所拥有的活动资产、非活动资产、活动欠债和非活动欠债,种种资产、负
                                                                                   债帐面值如下表:

                                                                                       序号                     科目名称                               账面代价

                                                                                           1     一、活动资产合计                                                    106,847,168.09
                                                                                           2            钱币资金                                                      14,274,470.00

                                                                                           3            应收账款                                                       7,361,765.53

                                                                                           4            其余应收款                                                    31,182,919.02

                                                                                           5            预付账款                                                       5,321,619.95

                                                                                           6            应收股利                                                        420,979.43



                                                                                   北京中同华资产评估有限公司                                                               第9页
                                                                                                                   吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                                 宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                       7            存货                                                          48,285,414.16

                                                                                       8       二、非活动资产合计                                                 16,333,881.03
                                                                                       9            恒久股权投资                                                  15,250,000.00

                                                                                       10           牢靠资产净值                                                   1,032,399.08

                                                                                       11           递延所得税资产                                                    51,481.95

                                                                                       12      三、资产总计                                                      123,181,049.12
                                                                                       13      四、活动欠债合计                                                   96,463,702.10
                                                                                       14           应付单据                                                      34,510,000.00

                                                                                       15           应付账款                                                      20,374,476.61

                                                                                       16           预收账款                                                      34,794,552.68

                                                                                       17           应付人为                                                          39,865.00

                                                                                       18           应交税金                                                         594,798.16

                                                                                       19           其余应付款                                                     6,150,009.65

                                                                                       20      五、欠债合计                                                       96,463,702.10
                                                                                       21      六、净资产(全部者权益)                                             26,717,347.02

                                                                                       1.详细评估范畴以宁夏吉峰申报,委托方确认的资产核实评估明细表所列各项资
                                                                                  产、欠债为准,委托评估的资产、欠债账面金额已经信永中和管帐事宜所(非凡平凡
                                                                                  合资)审计确认,并出具了 XYZH/2015CDA10113 号无保存意见审计陈诉。

                                                                                       2.宁夏吉峰共有 3 家分公司详细环境如下:

                                                                                       (1)宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司盐池分公司

                                                                                    公司名称:                 宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公盐池分公司
                                                                                    企业性子:                 有限责任公司分公司(天然人投资或控股)
                                                                                    公司住所:                 盐池县盐州南路131号
                                                                                    认真人:                   李学锋
                                                                                    创立日期:                 2011年11月3日
                                                                                    业务限期:                 2011年11月3日至2021年3月2日
                                                                                    业务执照注册号:           640323300002696
                                                                                                               农林牧副渔机器装备、汽车配件、摩托车配件、构筑原料、化工产物
                                                                                                               (不含伤害化学品)、五金交电、金属原料、办公用品、水利水电设
                                                                                    策划范畴
                                                                                                               备、太阳能及沼气装备、汽车(不含小轿车)、工程机器批发、零售;
                                                                                                               农业牧副机器及水利水电技能咨询与技能处事。

                                                                                       (2)宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司中宁分公司

                                                                                    公司名称:                 宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司中宁分公司
                                                                                    企业性子:                 有限责任公司分公司(天然人投资或控股)
                                                                                    公司住所:                 中宁县新堡镇种子公司门口

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                            第 10 页
                                                                                                                   吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                                 宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                    认真人:                   马旗
                                                                                    创立日期:                 2013年3月26日
                                                                                    业务限期:                 2013年3月26日至恒久
                                                                                    业务执照注册号:           640521300003014
                                                                                                               农林牧副淦机器装备、汽车配件、构筑原料、化工产物、五金交电、
                                                                                    策划范畴
                                                                                                               金属原料、工程机器批发、零售。

                                                                                       (3)宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司固原分公司

                                                                                    公司名称:                 宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司固原分公司
                                                                                    企业性子:                 有限责任公司分公司(天然人投资或控股)
                                                                                    公司住所:                 宁夏固原市原州区银平公路农资城15-1
                                                                                    认真人:                   施明刚
                                                                                    创立日期:                 2011年4月14日
                                                                                    业务限期:                 2011年4月14日至恒久
                                                                                    业务执照注册号:           640404300000703
                                                                                                               农林牧副渔机器装备、汽车配件、摩托车配件、构筑原料、化工产物、
                                                                                    策划范畴                   五金交电、金属原料、水利水电装备;汽车(不含小轿车)、工程机
                                                                                                               械批发、零售;农业牧副机器及水利水电技能咨询与技能处事。

                                                                                       3.恒久投资单元
                                                                                       截至评估基准日,宁夏吉峰拥有 5 家子公司,个中 4 家为非全资子公司和 1 家全
                                                                                  资子公司,详细环境如下:
                                                                                    序号                    子公司名称                        注册成本(万元)      持股比例(%)
                                                                                      1       吴忠市吉峰万盛达农机汽车有限公司                      300                 51
                                                                                      2       石嘴山吉峰金辉农机有限公司                            200                 51
                                                                                      3       榆林吉峰同德农机有限公司                              200                 60
                                                                                      4       宁夏吉康农业设备有限公司                            1000                100
                                                                                      5       宁夏吉峰同泰汽车商业有限公司                          200                 75
                                                                                       (1)吴忠市吉峰万盛达农机汽车有限公司简介(以下简称“吴忠吉峰”)
                                                                                       ①注册挂号环境
                                                                                       住      所:吴忠市利通区灵州大道北侧(交警队西侧)
                                                                                       法定代表人:王耀忠
                                                                                       注册成本:叁佰万圆整
                                                                                       实劳绩本:叁佰万圆整
                                                                                       公司范例:有限责任公司(天然人投资或控股)
                                                                                       创立日期:二零一零年七月八日
                                                                                       策划限期:二零一零年七月八日至恒久
                                                                                       策划范畴:农林牧副渔机器装备贩卖;汽车配件、摩托车及配件、构筑原料、化

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                            第 11 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                  工产物(不含伤害品)、五金交电、金属原料、办公用品、汽车(不含小轿车)、工程
                                                                                  机器、电脑及耗材、钢材、仪器仪表、日用百货、机电装备(不含小轿车)、营养舔砖、
                                                                                  水利水电办法、苗木、节能装备、多成果柴火炉、办法农业及浇灌装备、太阳能及沼
                                                                                  泽装备的贩卖;农业牧副渔机器及水利水电技能咨询与技能处事;通用机器零配件加
                                                                                  工;农业机器、办法农业、畜牧机器装备的制造及贩卖;拖沓机及农机具零部件换件
                                                                                  补缀,妨碍解除及整机维护、售后处事。
                                                                                       ② 公司轮廓
                                                                                       吴忠吉峰(筹)系由宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司和王耀忠 2 位股东出资
                                                                                  组建的有限责任公司,于 2010 年 06 年 17 日取得吴忠市工商行政打点局核发的挂号内
                                                                                  名预核字【2010】第 04925 号企业名称预先许诺关照书,2010 年 7 月 9 日公司取得
                                                                                  企业法人业务执照,公司注册成本 200 万元。
                                                                                       2013 年 3 月,注册成本增进到 300 万元,个中宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公
                                                                                  司增资 51 万元,王耀忠增资 49 万元,本次增资后,宁夏吉峰同德农机汽车商业有限
                                                                                  公司出资 153 万元,占注册成本的 51%,王耀忠出资 147 万元,占注册成本的 49%。
                                                                                       吴忠吉峰主营营业为农用机器的贩卖与处事。
                                                                                     (2)石嘴山吉峰金辉农机有限公司简介(以下简称“石嘴山吉峰”)
                                                                                       ①注册挂号环境
                                                                                       住      所:平罗县城提高西路南侧金辉小区 1 号楼
                                                                                       法定代表人:许金平
                                                                                       注册成本:200 万元整
                                                                                       企业范例:有限责任公司(天然人投资或控股)
                                                                                       创立日期:2010 年 8 月 9 日
                                                                                       业务限期:2010 年 8 月 9 日至 2015 年 8 月 8 日
                                                                                       策划范畴:农林牧副渔机器装备、汽车配件、摩托车配件、构筑原料、化工产物
                                                                                  (不含伤害品)、五金交电、金属原料、办公用品、水利水电装备、太阳能及沼泽装备、
                                                                                  办法农业及浇灌装备、汽车(不含小轿车)、仪器仪表装备、电子产物及其耗材、环保
                                                                                  机器装备、节能装备、电器机器、公路交通运输、工程机器贩卖;农业牧副渔机器及
                                                                                  水利水电技能咨询与技能处事。(依法须经核准的项目,经相干部分核准后方可开展经
                                                                                  营勾当)
                                                                                       ②公司轮廓


                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第 12 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                       石嘴山吉峰是 2010 年 8 月 9 日由宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司和天然人许
                                                                                  金平配合出资组建的有限责任公司,注册成本 200 万元。个中:宁夏吉峰同德农机汽
                                                                                  车商业有限公司出资人民币 102 万元,占注册成本的 51%;天然人许金平出资 98 万元,
                                                                                  占注册成本的 49%。
                                                                                      石嘴山吉峰策划海表里 50 多个厂家 100 多个品种的农机产物,首要经销中国一拖、
                                                                                  福田雷沃、苏州久保田、凯斯纽荷兰、爱科团体等厂家的农机产物,贩卖产物涵盖动
                                                                                  力机器、耕整地机器、栽培施肥机器、田间打点机器、收成机器、收成后处理赏罚机器、
                                                                                  畜牧水产养殖机器、农田根基建树机器、办法农业机器等,是综合性的农机畅通企业。
                                                                                       (3)榆林吉峰同德农机有限公司简介(以下简称“榆林吉峰”)
                                                                                       ①注册挂号环境
                                                                                       住      所:榆林市榆阳区吴家梁村榆林大道(原 210 国道)榆乌路口
                                                                                       法定代表人:王宇红
                                                                                       注册成本:贰佰万元人民币
                                                                                       企业范例:有限责任公司(法人投资或控股)
                                                                                       创立日期:2010 年 04 月 09 日
                                                                                       业务限期:恒久
                                                                                       策划范畴:农业机器装备、工程机器装备、水利水电装备、太阳能沼气装备、汽
                                                                                  车和摩托车(不含小轿车)及配件的贩卖。(依法须经核准的项目,经相干部分核准
                                                                                  后方可开展策划勾当)
                                                                                       ②公司轮廓
                                                                                       榆林吉峰由宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司、王世雄、陈少波配合出资组建
                                                                                  的有限公司,于 2010 年 4 月 9 日取得榆林市工商行政打点局核发的 612700100026175
                                                                                  号企业法人业务执照,注册成本 200 万元。个中:宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公
                                                                                  司以钱币出资 120 万元,占注册成本的 60%;王世雄以钱币出资 60 万元,占注册成本
                                                                                  的 30%;陈少波以钱币出资 20 万元,占注册成本的 10%。
                                                                                        2012年4月18日,公司召开股东会并签署《股权转让协议》,陈少波将其所持榆
                                                                                  林吉峰出资20万元的10%股权以20万元转让给王世雄。转让后,宁夏吉峰同德农机汽车
                                                                                  商业有限公司出资120万元,占注册成本的60%,王世雄出资80万元,占注册成本的40%。
                                                                                       (4)宁夏吉康农业设备有限公司简介(以下简称“宁夏吉康农业设备”)
                                                                                       ①注册挂号环境


                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第 13 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                       住      所:宁夏永宁县望远国际农机汽车物流园一期 B2-02 号
                                                                                       法定代表人:熊克晗
                                                                                       注册成本:1000 万元整
                                                                                       企业范例:一人有限责任公司(私营法人独资)
                                                                                       创立日期:2014 年 1 月 20 日
                                                                                       策划限期:恒久
                                                                                      策划范畴:农林牧副渔机器装备、汽车配件、摩托车配件、构筑原料、化工产物
                                                                                  (不含易制毒及伤害化学品)、五金交电、金属原料、办公用品、水利水电装备、太阳
                                                                                  能及沼气装备、汽车(不含小轿车)、工程机器、农业仪器测试装备的批发、零售;农
                                                                                  林牧副渔机器及水利水电技能咨询与技能处事;二手车经销营业;收支口商业营业(依
                                                                                  法须经核准的项目,经相干部分核准后方可开展策划勾当)。
                                                                                       ② 公司轮廓
                                                                                       宁夏吉康农业设备(筹)系由宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司出资组建的有
                                                                                  限责任公司,于2014年1月9日取得宁夏回族自治区工商行政打点局核发的(宁)挂号
                                                                                  内名预核字【2014】第00128号企业名称预先许诺关照书,2014年1月20日公司取得
                                                                                  企业法人业务执照,公司注册成本1000万元。均为宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公
                                                                                  司出资,持股100%。
                                                                                       (5)宁夏吉峰同泰汽车商业有限公司简介(以下简称“吉峰同泰”)
                                                                                       ①注册挂号环境
                                                                                       住      所:宁夏永宁县望远国际农机汽车物流园一期 B2-01 号
                                                                                       法定代表人:王宇红
                                                                                       注册成本:200 万元整
                                                                                       企业范例:有限责任公司(天然人投资或控股)
                                                                                       创立日期:2013 年 10 月 28 日
                                                                                       业务限期:恒久
                                                                                       策划范畴:汽车(不含小轿车)、农林牧副渔机器装备、工程机器、构筑原料、
                                                                                  化工产物(不含易制毒及伤害化学品)、机电产物、办公装备、五金交电、水利水电
                                                                                  装备批发、零售;二手车经销(依法须经核准的项目,经相干部分核准后方可开展经
                                                                                  营勾当)。
                                                                                       ②公司轮廓


                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第 14 页
                                                                                                                        吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                                      宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                        吉峰同泰创立于 2013 年 10 月 28 日,注册成本 200 万元,由宁夏吉峰同德农机汽
                                                                                  车商业有限公司出资 102 万元,占注册成本的 51%;马进虎出资 58 万元,占注册成本
                                                                                  的 29%;王耀忠出资 20 万元,占注册成本的 10%和许金平出资 20 万元,占注册成本
                                                                                  的 10%。
                                                                                        2012 年 2 月 15 日,公司召开股东会并签署《股权转让协议》,马进猛将其所持吉
                                                                                  峰同泰 24%股权以 48 万元转让给吉峰同泰。2015 年 2 月 15 日,公司召开股东会并签
                                                                                  订《股权转让协议》,马进猛将其所持吉峰同泰 5%股权以 10 万元转让给施明刚,转让
                                                                                  后,宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司出资 150 万元,占注册成本的 75%;王耀忠
                                                                                  出资 20 万元,占注册成本的 10%和许金平出资 20 万元,占注册成本的 10%;施明刚
                                                                                  出资 10 万元,占注册成本的 5%。
                                                                                        4.首要资产环境
                                                                                        (1)土地行使权
                                                                                  序                                                                       面积
                                                                                            权力人       证书编号       坐落       性子          用途                      行使限期
                                                                                  号                                                                       (㎡)
                                                                                                                                                                           2011.8.24
                                                                                                      固国用(2015)
                                                                                   1     宁夏吉峰                       新区       出让          贸易     46.31               至
                                                                                                        第 60122 号                                                        2051.8.24
                                                                                                                                                                           2011.8.24
                                                                                                      固国用(2015)
                                                                                   2     宁夏吉峰                       新区       出让          贸易     49.12               至
                                                                                                        第 60123 号                                                        2051.8.24
                                                                                        (2)衡宇构筑物
                                                                                        宁夏吉峰共有衡宇构筑物2项,自2011年开始建树投入行使。
                                                                                                                                                                         构筑面积       取得
                                                                                       序号          权力人           证书编号              位置                  用途
                                                                                                                                                                         (㎡)         方法
                                                                                                                 固房权证市字     银 平 公 路 农 资 城 15 号
                                                                                        1            宁夏吉峰                                                     业务      101.00      出让
                                                                                                                 第0048050号      贸易楼2号业务房
                                                                                                                 固房权证市字     银 平 公 路 农 资 城 15 号
                                                                                        2            宁夏吉峰                                                     业务       95.24      出让
                                                                                                                 第0047955号      贸易楼1号业务房
                                                                                        以上衡宇构筑物均能正常行使。
                                                                                        (3)装备
                                                                                        申报的呆板装备首要为宁夏吉峰2010年-2011年购置的氛围压缩机和叉车。
                                                                                        申报的车辆大部门为运输器材共33辆。个中宁夏吉峰共11辆,首要为皮卡车和轿
                                                                                  车;吉峰万盛达共8辆,首要为货车;吉峰金辉共4辆,首要为货车和商务车;榆林同
                                                                                  德共9辆,首要为货车;宁夏吉康共1辆,为货车。
                                                                                        申报的电子装备首要为宁夏吉峰及其恒久股权投资公司出产策划行使的电脑、复
                                                                                  印机、打印机、处事器、电视、空调等。
                                                                                        装备大部门为2010-2014年购买,今朝装备正常行使。

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                                           第 15 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文



                                                                                       四、代价范例及其界说
                                                                                       本次评估是为吉峰农机刊行股份及付出现金购置资产项目涉及宁夏吉峰股东所有
                                                                                  权益代价提供代价参考依据,一样平常为果真、公正市场前提下的代价,因此回收一连经
                                                                                  营条件下的市场代价作为选定的代价范例,详细界说如下:
                                                                                       市场代价是指自愿买方和自愿卖方在各自理性行事且未受任何强制的环境下,评
                                                                                  估工具在评估基准日举办正常公正买卖营业的代价预计数额。
                                                                                       一连策划在本陈诉中是指被评估单元的出产策划勾当会按其近况一连下去,并在
                                                                                  可预见的将来,不会产生重大改变。



                                                                                       五、评估基准日
                                                                                       按照资产评估营业约定书之约定,本次评估的评估基准日为2015年4月30日。
                                                                                       以2015年4月30日作为评估基准日,是委托方按照实现经济举动的必要确定的。



                                                                                       六、评估依据
                                                                                       (一)经济举动依据
                                                                                       1. 《吉峰农机连锁股份有限公司第三届董事会第十九次集会会议决策通告》。
                                                                                       (二)法令礼貌依据
                                                                                       1. 中华人民共和国主席令第 8 号《中华人民共和国公司法》(2013 年 12 月 28 日
                                                                                  修订);
                                                                                       2. 第十届世界人民代表大会第五次集会会议通过《中华人民共和国企业所得税法》
                                                                                  (2007 年 3 月 16 日);
                                                                                       3. 中华人民共和国国务院令第 538 号《中华人民共和国增值税暂行条例》;
                                                                                       4. 其他与资产评估相干的法令、礼貌等。
                                                                                       (三)准则依据
                                                                                       1. 财务部关于印发《资产评估准则-根基准则》和《资产评估职业道德准则-基
                                                                                  本准则》的关照(财企[2004]20 号,2004 年 2 月 25 日);
                                                                                       2. 中国注册管帐师协会关于印发《注册资产评估师存眷评估工具法令权属指导意
                                                                                  见》的关照(会协[2003]18 号,2003 年 1 月 28 日);
                                                                                       3. 中国资产评估协会关于印发《资产评估准则—企业代价》的关照(中评协

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第 16 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                  [2011]227 号,2011 年 12 月 31 日);
                                                                                         4. 中国资产评估协会关于印发《资产评估准则—评估陈诉等 7 项资产评估准则》
                                                                                  的关照(中评协[2007]189 号,2007 年 11 月 28 日);
                                                                                         5. 中国资产评估协会《关于修改评估陈诉等准则中有关签章条款》的关照(中评
                                                                                  协 [2011]230 号 ,2011 年 12 月 30 日) ;
                                                                                         6. 中国资产评估协会拟定了《资产评估职业道德准则——独立性》的关照(中评
                                                                                  协〔2012〕248 号,2012 年 12 月 28 日);
                                                                                         7. 财务部颁布的海内企业管帐准则系统。
                                                                                         (四)权属依据
                                                                                         1. 衡宇产权证;
                                                                                         2. 无邪车辆行驶证;
                                                                                         3. 装备购买条约、发票、贩卖条约等;
                                                                                         4. 部属恒久投资单元投资协议/被投资单元章程/验资陈诉/出资证明等产权证明文
                                                                                  件;
                                                                                         5. 被评估单元提供的其他权属证明文件。
                                                                                         (五)取价依据
                                                                                         1. 中国人民银行现行贷款利率;
                                                                                         2. Wind 资讯数据资料;
                                                                                         3. 评估职员汇集的相干价值信息;
                                                                                         4. 评估师现场察看和市场观测取得的与估价相干的资料。
                                                                                         (六)其他依据
                                                                                         1. 委托方与中同华签署的《资产评估营业约定书》;
                                                                                         2. 被评估单元提供的种种《资产评估申报明细表》及《红利猜测表》;
                                                                                         3. 被评估单元提供的 2012 年、2013 年及评估基准日审计陈诉、管帐报表、管帐
                                                                                  凭据、财政策划方面的资料、银行对账单及余额调理表,以及有关协议、条约书、发
                                                                                  票等财政资料;
                                                                                         4. 被评估单元相干职员访谈记录;
                                                                                         5. 被评估单元提供的其他有关资料。

                                                                                         七、评估要领
                                                                                         (一)评估要领的选择

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第 17 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                       1.评估要领的种类及选用前提
                                                                                       企业代价评估的根基要领包罗收益法、市场法和资产基本法。收益法合用的条件
                                                                                  前提是:(1)被评估工具的将来预期收益可以猜测并可以用钱币权衡;(2)资产拥
                                                                                  有者得到预期收益所包袱的风险也可以猜测并可以用钱币权衡;(3)被评估工具预期
                                                                                  赢利年限可以猜测。
                                                                                       市场法合用的条件前提是:(1)存在一个活泼的果真市场且市场数据较量充实;
                                                                                  (2)果真市场上有可比的买卖营业案例。
                                                                                       资产基本法合用的条件前提是:(1)被评估工具处于继承行使状态或被假定处于
                                                                                  继承行使状态;(2)可以或许确定被评估工具具有预期赢利潜力;(3)具备可操作的历
                                                                                  史资料。
                                                                                       2. 评估要领的选择
                                                                                       宁夏吉峰首要经销农用机器,是第一拖沓机股份有限公司 、福田雷沃国际重工股
                                                                                  份有限公司 、久保田(中国)投资有限公司等厂家指定的售后处事商,思量到被评估
                                                                                  企业所属行业特征,账面记录的资产量少,回收资产基本法评估无法涵盖诸如客户资
                                                                                  源、贩卖渠道、商誉等无形资产的代价,不能全面、公道的浮现企业的整体代价,而
                                                                                  收益法和市场法例可以相对全面、公道的浮现企业的整体代价,因此,本次回收收益
                                                                                  法和市场法举办评估。
                                                                                       (二)评估要领简介
                                                                                       1.收益法
                                                                                       企业代价评估中的收益法,是指将预期收益成本化可能折现,确定评估工具代价
                                                                                  的评估要领。本次评估回收企业自由现金流折现模子,根基公式为:
                                                                                                                 E  BD                               (1)

                                                                                       式中:E 为被评估企业的股东所有权益代价,D 为评估工具的付息债务代价,B

                                                                                  为被评估企业的企业代价:

                                                                                                                 B  P   Ci                           (2)

                                                                                       式中:ΣCi 为被评估企业基准日存在的恒久投资、其他非策划性或溢余性资产的

                                                                                  代价,P 为被评估企业的策划性资产代价:
                                                                                                                      n
                                                                                                                               Ri         Rn 1
                                                                                                                 P                                    (3)
                                                                                                                      i 1   (1  r ) i
                                                                                                                                       r (1  r ) n

                                                                                       式中:Ri 为被评估企业将来第 i 年的预期收益(自由现金流量) ,

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第 18 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                               Ri=净利润+折旧/摊销+税后利钱支出-营运资金增进-成个性支出,

                                                                                               n 为评估工具的将来猜测期,r 为折现率(WACC,加权均匀成本本钱。
                                                                                                                              E      D
                                                                                                                 WACC  Re        Rd    (1  T )          (4)
                                                                                                                             DE     DE
                                                                                       2.市场法
                                                                                       企业代价评估中的市场法,是指将评估工具与可比上市公司可能可比买卖营业案例进
                                                                                  行较量,确定评估工具代价的评估要领。
                                                                                       市场法中常用的两种详细要领是上市公司较量法和买卖营业案例较量法。
                                                                                       上市公司较量法是指通过对成本市场上与被评估企业处于统一或雷偕行业的上市
                                                                                  公司的策划和财政数据举办说明,计较恰当的代价比率或经济指标,在与被评估企业
                                                                                  较量说明的基本上,得出评估工具代价的要领。
                                                                                       买卖营业案例较量法是指通过说明与被评估企业处于统一或雷偕行业的公司的交易、
                                                                                  收购及归并案例,获取并说明这些买卖营业案例的数据资料,计较恰当的代价比率或经济
                                                                                  指标,在与被评估企业较量说明的基本上,得出评估工具代价的要领。
                                                                                       本次市场法评估回收上市公司较量法。
                                                                                       (三)评估结论确定的要领
                                                                                       市场法对企业预期收益的思量仅范围于企业将来的增添率对企业将来代价的影
                                                                                  响,而收益法以将来收益为基本包括了更多的代价影响身分,因此收益法的思量方法
                                                                                  相对市场法要更为过细;今朝海内股市属于新兴市场颠簸较大,不解除比拟公司股票
                                                                                  价值存在非凡身分。
                                                                                       因此,本次评估确定回收收益法的评估功效作为最终评估结论。



                                                                                       八、评估措施实验进程和环境
                                                                                       本次评估措施首要分四个阶段举办。
                                                                                       (一) 评估筹备阶段
                                                                                       与委托方洽商,明晰评估营业基才干项,对自身专业胜任手段、独立性和营业风
                                                                                  险举办综合说明和评价,接管委托,签署资产评估营业约定书;确定项目认真人,组
                                                                                  成评估项目组,体例评估打算;向导被评估单元填报资产评估申报表、利润猜测表,
                                                                                  筹备评估所需资料。
                                                                                       (二) 现场观测及网络评估资料阶段


                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第 19 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                       按照此次评估营业的详细环境,凭证评估措施准则和其他相干划定的要求,评估
                                                                                  职员通过扣问、查对、勘查等方法举办实地观测,从各类也许的途径获取评估资料,
                                                                                  核实评估范畴,相识评估工具近况,存眷评估工具法令权属。
                                                                                       (三) 评定估算阶段
                                                                                       对网络的评估资料举办须要说明、归纳和清算,形成评定估算的依据;按照评估
                                                                                  工具、代价范例、评估资料网络环境等相干前提,选择合用的评估要领,选取响应的
                                                                                  公式和参数举办说明、计较和判定,形成起源评估功效。
                                                                                       (四) 体例和提交评估陈诉阶段
                                                                                       按照各评估小组对种种资产的起源评估功效,体例相干评估声名,在核实确认相
                                                                                  关评估声名详细资产项目评估功效精确无误,评估事变没有产生一再和漏掉环境的基
                                                                                  础上,依据各资产评估声名举办资产评估汇总说明,确定最终评估结论,撰写资产评
                                                                                  估陈诉书;按摄影关法令、礼貌、资产评估准则和评估机构内部质量节制制度,对评
                                                                                  估陈诉及评估措施执行环境举办须要的内部考核;与委托方可能委托方容许的相干当
                                                                                  事方就评估陈诉有关内容举办须要雷同;按资产评估营业约定书的要求向委托方提交
                                                                                  正式资产评估陈诉书。



                                                                                       九、评估假设
                                                                                      1. 本次评估以本资产评估陈诉所列明的特定评估目标为根基假设条件;
                                                                                      2. 本次评估基于现有的国度法令、礼貌、税收政策以及金融政策,不思量评估基
                                                                                  准日后不行猜测的重大变革;
                                                                                      3. 本次评估假设被评估单元的策划营业正当,并不会呈现不行预见的身分导致其
                                                                                  无法一连策划,被评估资产现有效途稳固并原地一连行使;
                                                                                      4. 被评估单元和委托方提供的相干基本资料和财政资料真实、精确、完备;
                                                                                      5. 评估职员所依据的比拟公司的财政陈诉、买卖营业数据等均真实靠得住;
                                                                                      6. 本次评估,除非凡声名外,,未思量被评估单元股权或相干资产也许包袱的抵押、
                                                                                  包管事件对评估代价的影响,也未思量国度宏观经济政策产生变革以及遇有天然力和
                                                                                  其余不行抗力对资产价值的影响;
                                                                                      7. 在本次评估假设条件下,依据本次评估目标,确定本次评估的代价范例为市场
                                                                                  代价,不思量本次评估目标所涉及的经济举动对企业策划环境的影响;
                                                                                      8. 本次评估基于宁夏吉峰将来的策划打点团队尽职,并继承保持现有的策划打点

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第 20 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                  模式策划,宁夏吉峰的策划勾当和提供的处事切合国度的财富政策,各类策划勾当合
                                                                                  法,并在将来可预见的时刻内不会产生重大变革;
                                                                                      9. 本次评估基于评估基准日现有的策划手段,不思量将来也许因为打点层、策划
                                                                                  计策和追加投资等环境导致的策划手段扩大;
                                                                                      10. 本次评估猜测是基于现有市场环境对将来的公道猜测,不思量此后市场产生目
                                                                                  前不行猜测的重大变革和颠簸。如政治动乱、经济危急、恶性通货膨胀等;
                                                                                      11. 本次评估假设股东于年度内匀称得到净现金流。
                                                                                       当呈现与前述假设前提纷歧致的事项产生时,本评估功效一样平常会失效。



                                                                                       十、评估结论
                                                                                       本次评估别离回收收益法和市场法两种要领对宁夏吉峰股东所有权益代价举办了
                                                                                  评估。宁夏吉峰经审计后资产账面代价为12,318.10万元,欠债为9,646.37万元,净资产
                                                                                  为2,671.73万元。
                                                                                       1.收益法评估功效
                                                                                       在一连策划假设前提下,宁夏吉峰股东所有权益评估代价为9,700.00万元,比审计
                                                                                  后账面净资产增值7,028.27万元,增值率为263.06%。收益法评估功效见下表:

                                                                                                                资产评估功效汇总表(收益法)
                                                                                                                                                   金额单元:人民币万元
                                                                                                                        账面净值      评估代价     增减值       增值率%
                                                                                              项        目
                                                                                                                            A             B        C=B-A       D=C/A×100
                                                                                   活动资产                       1       10,684.72
                                                                                   非活动资产                     2        1,633.39
                                                                                   个中:                         3
                                                                                          牢靠资产                4         103.24
                                                                                          恒久股权投资            5       1,525.00
                                                                                          其他非活动资产          6           5.15
                                                                                   资产总计                       7      12,318.10
                                                                                   活动欠债                        8      9,646.37
                                                                                   非活动欠债                     9
                                                                                   欠债总计                       10      9,646.37
                                                                                   净资产(全部者权益)             11      2,671.73      9,700.00   7,028.27      263.06

                                                                                       收益法评估功效具体环境见收益法评估明细表。
                                                                                       2.市场法评估功效
                                                                                       回收市场法确定的宁夏吉峰股东所有权益评估代价为9,800.00万元,比审计后账面
                                                                                  净资产增值7,128.27万元,增值率为266.80%。市场法评估功效见下表:

                                                                                  北京中同华资产评估有限公司                                                         第 21 页
                                                                                                                 吉峰农机连锁股份有限公司刊行股份及付出现金购置资产项目涉及
                                                                                                               宁夏吉峰同德农机汽车商业有限公司股权项目资产评估陈诉书正文

                                                                                                                资产评估功效汇总表(市场法)
                                                                                                                                                     金额单元:人民币万元
                                                                                                                        账面净值      评估代价     增减值      增值率%
                                                                                                  项目
                                                                                                                            A             B        C=B-A     D=C/A×100
                                                                                   活动资产                       1       10,684.72
                                                                                   非活动资产                     2        1,633.39
                                                                                   个中:                         3
                                                                                          牢靠资产                4         103.24
                                                                                          恒久股权投资            5       1,525.00
                                                                                          其他非活动资产           6          5.15
                                                                                   资产总计                        7     12,318.10
                                                                                   活动欠债                        8      9,646.37
                                                                                   非活动欠债                      9
                                                                                   欠债总计                       10      9,646.37
                                                                                   净资产(全部者权益)             11      2,671.73      9,800.00    7,128.27       266.80

                                                                                       3.评估结论
                                                                                       委托评估的股东所有权益代价回收两种要领得出的评估功效别离为:收益法的评
                                                                                  估值为9,700.00万元;市场法的评估值为9,800.00万元,两种要领的评估功效差别100.00
                                                                                  万元,差别率

                                                                                  上一篇:建树机器:北京市星河状师事宜所关于陕西股份有限公司刊行股份购置资产并召募配套资金暨关联买卖营业的法令意见书
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